第3回（最終回） 組織再編税制(株式対価M&A)、国際課税(タックスヘイブン対策税制の見直し(PMI))

１．自社株式を対価とした株式取得による事業再編の円滑化(株式対価M&A)

(1) 概要

　事業再編を円滑化させるため、株式対価M&Aに応じた株主に対する株式譲渡損益の課税繰延べ措置が講じられます。
　産業競争力強化法の改正を前提として、同法に基づく「特別事業再編計画」の認定を受けた買収会社が行う「特別事業再編」により、再編対象会社の株主（法人）が有する株式を譲渡して買収会社の株式の交付を受けた場合には、その譲渡した株式に係る譲渡損益の計上を繰り延べることとされます。
　　これにより、欧米では一般的な「株式対価M&A」の円滑な実施が可能となります。
　中小企業においても資金が潤沢でないベンチャー企業が買収する場合や、買収後も株主としてかかわり続けたい場合などM&Aにおける選択肢が多様化することになります。

(2) 適用関係

　改正後の産業競争力強化法施行日から平成33年3月31日までの間に認定を受けた特別事業再編計画に基づく産業競争力強化法の特別事業再編に適用されます。

２．外国子会社合算税制（タックスヘイブン対策税制）の見直し(PMI)

(1) 改正の内容

　日本企業による海外M&Aにおいて、M&Aによるシナジー最大化のためには、PMI（Post Merger Integration：いわゆる買収後経営統合）の一環として、不要なペーパーカンパニー等の解散等グループ内組織再編を行うことも重要となります。
　こうした観点から、会社単位の合算課税上、ペーパーカンパニー等の整理の際に発生する株式譲渡益について見直しがされます。
　特定外国関係会社等が、外国関係会社に該当することとなった外国法人の統合に関する基本方針及び統合に伴う組織再編の実施方法等を記載した計画書に基づいて、一定の期間内に、その有する対象株式等を当該特定外国関係会社等に係る内国法人又は他の外国関係会社（特定外国関係会社等に該当するものを除く）に譲渡をした場合において、その譲渡の日から2年以内に当該譲渡をした特定外国関係会社等の解散が見込まれること等の要件を満たすときは、その対象株式等の譲渡による利益の額を、当該譲渡をした特定外国関係会社の適用対象金額の計算上控除することとされます。

(2) 適用関係

　外国関係会社の平成30年4月1日以後に開始する事業年度から適用されます。